Escenarios de pago inicial
Un prestamista rechazaría a este precio, sea cual sea el pago inicial.
Un pago inicial mayor reduce el préstamo, pero no lo suficiente para pasar. La restricción es el ingreso frente a la deuda, no el pago inicial.
Cifras típicas
5 % inicial $3,427 · 25 % inicial $2,970
El costo mensual total, no la cuota hipotecaria. Un pago inicial menor cuesta menos efectivo hoy y más cada mes durante décadas.
5 % inicial
- Pago inicial
- $22,713
- Hipoteca base
- $431,551
- Relación préstamo-valorregla
- 95.0 %
- Hipoteca totalregla
- $449,676
- Tasa de la prima CMHCregla
- 4.20 %
- Prima CMHCregla
- $18,125
- Tasa contractualregla
- 3.94 %
- Capital e intereses
- $2,123
- Impuesto predialestimación
- $500
- Reserva de mantenimientoestimación
- $379
- Seguro de viviendaestimación
- $125
- Serviciosestimación
- $300
- Cuota mensual total real
- $3,427
- Frente a su techo de comodidad
- − $727
10 % inicialSu elección
- Pago inicial
- $45,426
- Hipoteca base
- $408,838
- Relación préstamo-valorregla
- 90.0 %
- Hipoteca totalregla
- $422,329
- Tasa de la prima CMHCregla
- 3.30 %
- Prima CMHCregla
- $13,492
- Tasa contractualregla
- 3.94 %
- Capital e intereses
- $1,994
- Impuesto predialestimación
- $500
- Reserva de mantenimientoestimación
- $379
- Seguro de viviendaestimación
- $125
- Serviciosestimación
- $300
- Cuota mensual total real
- $3,298
- Frente a su techo de comodidad
- − $598
20 % inicial
- Pago inicial
- $90,853
- Hipoteca base
- $363,411
- Relación préstamo-valorregla
- 80.0 %
- Hipoteca totalregla
- $363,411
- Tasa de la prima CMHCregla
- Sin prima CMHC en absoluto
- Prima CMHCregla
- —
- Tasa contractualregla
- 4.24 %
- Capital e intereses
- $1,778
- Impuesto predialestimación
- $500
- Reserva de mantenimientoestimación
- $379
- Seguro de viviendaestimación
- $125
- Serviciosestimación
- $300
- Cuota mensual total real
- $3,082
- Frente a su techo de comodidad
- − $382
25 % inicial
- Pago inicial
- $113,566
- Hipoteca base
- $340,698
- Relación préstamo-valorregla
- 75.0 %
- Hipoteca totalregla
- $340,698
- Tasa de la prima CMHCregla
- Sin prima CMHC en absoluto
- Prima CMHCregla
- —
- Tasa contractualregla
- 4.24 %
- Capital e intereses
- $1,667
- Impuesto predialestimación
- $500
- Reserva de mantenimientoestimación
- $379
- Seguro de viviendaestimación
- $125
- Serviciosestimación
- $300
- Cuota mensual total real
- $2,970 · la mejor de las cuatro
- Frente a su techo de comodidad
- − $270
El mínimo legal es 5 % sobre los primeros $500,000 y 10 % sobre la parte que los supera. A este precio eso son $22,713, así que cualquier columna inferior se eleva hasta ahí.
La prima es un porcentaje del préstamo, fijado por el tramo de préstamo-valor en el origen, más 20 puntos básicos por una amortización a 30 años. Se suma a la hipoteca, así que paga intereses sobre ella durante todo el plazo.
Las hipotecas aseguradas se cotizan por debajo de las no aseguradas, porque el riesgo del prestamista está cubierto. Aportar el 20 % elimina la prima, pero le pasa a la tasa más alta.
Positivo significa que el costo mensual cabe dentro del techo que usted fijó. Esta es la cifra en la que anclarse, no la aprobación del prestamista.
Un escenario más barato que no puede financiar no es una opción.
Un escenario más barato que no puede financiar no es una opción. Los gastos de cierre se recalculan por columna, porque las provincias que gravan la prima de seguro cobran más efectivo justo donde el pago inicial es más pequeño.
5 % inicial
10 % inicialSu elección
20 % inicial
25 % inicial
Algunas provincias cobran impuesto sobre las ventas en la prima de seguro. La prima se puede financiar; el impuesto sobre ella no, así que es efectivo el día del cierre y varía según la columna.
Un prestamista rechazaría
La calificación se hace a la tasa de la prueba de resistencia, nunca a la tasa contractual. Una columna puede ser asequible y aun así ser rechazada.
5 % inicial
- Ingreso computable, tras el descuentoestimación
- $75,000
- Deudas mensuales, de todas las fuentes
- $0
- Tasa de calificaciónregla
- 5.94 %
- Cuota con la prueba de resistencia
- $2,658
- Ratio GDSregla
- 52.9 %
- Ratio TDSregla
- 52.9 %
- ¿Aprobaría un prestamista?
- Un prestamista rechazaría
10 % inicialSu elección
- Ingreso computable, tras el descuentoestimación
- $75,000
- Deudas mensuales, de todas las fuentes
- $0
- Tasa de calificaciónregla
- 5.94 %
- Cuota con la prueba de resistencia
- $2,496
- Ratio GDSregla
- 50.3 %
- Ratio TDSregla
- 50.3 %
- ¿Aprobaría un prestamista?
- Un prestamista rechazaría
20 % inicial
- Ingreso computable, tras el descuentoestimación
- $75,000
- Deudas mensuales, de todas las fuentes
- $0
- Tasa de calificaciónregla
- 6.24 %
- Cuota con la prueba de resistencia
- $2,216
- Ratio GDSregla
- 45.9 %
- Ratio TDSregla
- 45.9 %
- ¿Aprobaría un prestamista?
- Un prestamista rechazaría
25 % inicial
- Ingreso computable, tras el descuentoestimación
- $75,000
- Deudas mensuales, de todas las fuentes
- $0
- Tasa de calificaciónregla
- 6.24 %
- Cuota con la prueba de resistencia
- $2,078
- Ratio GDSregla
- 43.7 %
- Ratio TDSregla
- 43.7 %
- ¿Aprobaría un prestamista?
- Un prestamista rechazaría
Los campos de ingreso y deudas de aquí son los suyos. El ingreso de un cocomprador, otros ingresos y los pagos de auto, estudios y tarjeta de crédito se introducen en la página de asequibilidad; los dos totales de arriba de la tabla ya los incluyen, así que lo que escriba aquí se suma a ellos.
Intereses más prima de seguro: el costo completo de pedir prestado.
Intereses más la prima de seguro, a lo largo de toda la hipoteca. Aquí es donde la cuota mensual más baja suele dejar de ser la más barata en total. Supone que la tasa contractual de hoy se mantiene durante toda la amortización, algo que ninguna hipoteca canadiense garantiza: el plazo se renueva mucho antes de que se liquide el préstamo, y las cifras se mueven con él.
5 % inicial
- Intereses totales pagadosregla
- $314,622
- Prima CMHC
- $18,125
- Intereses más prima
- $332,748
- Efectivo extra frente al 5 % inicial
- $0
- Ahorro total frente al 5 % inicial
- $0
- Rendimiento de ese efectivo extra
- —
10 % inicialSu elección
- Intereses totales pagadosregla
- $295,489
- Prima CMHC
- $13,492
- Intereses más prima
- $308,981
- Efectivo extra frente al 5 % inicial
- $22,713
- Ahorro total frente al 5 % inicial
- $23,767
- Rendimiento de ese efectivo extra
- 1.05×
20 % inicial
- Intereses totales pagadosregla
- $276,591
- Prima CMHC
- —
- Intereses más prima
- $276,591
- Efectivo extra frente al 5 % inicial
- $68,140
- Ahorro total frente al 5 % inicial
- $56,156
- Rendimiento de ese efectivo extra
- 0.82×
25 % inicial
- Intereses totales pagadosregla
- $259,304
- Prima CMHC
- —
- Intereses más prima
- $259,304 · la mejor de las cuatro
- Efectivo extra frente al 5 % inicial
- $90,853
- Ahorro total frente al 5 % inicial
- $73,443
- Rendimiento de ese efectivo extra
- 0.81×
El ahorro total dividido entre el efectivo extra que tuvo que aportar. Por encima de 1.0 significa que cada dólar extra devolvió más de un dólar. Es garantizado y libre de impuestos, a diferencia de un rendimiento de inversión, pero son intereses nominales sin descontar medidos contra dólares de hoy, así que 1.0 es un listón más bajo de lo que parece.
Cómo leer esto
Llegar al 20 % es la jugada fuerte
Elimina por completo la prima de seguro. Que el efectivo extra devuelva más de un dólar por cada dólar aportado depende de su precio y de su tasa: el ratio está en la tabla de arriba, y por encima de 1.0 es un rendimiento garantizado y libre de impuestos, muy difícil de superar en términos ajustados al riesgo.
Por encima del 20 % el argumento es mucho más débil
Cada dólar adicional gana exactamente la tasa hipotecaria, garantizado. Vale la pena si valora la certeza y una cuota menor; no si está maximizando la riqueza esperada.
La tasa hipotecaria es el umbral después de impuestos
Los intereses hipotecarios no son deducibles en Canadá, así que no hay escudo fiscal que los descuente. Compárelos con rendimientos de inversión después de impuestos, no con los brutos.
Llene primero el espacio con ventaja fiscal
FHSA, luego RRSP, luego TFSA. Esos superan la tasa hipotecaria antes que cualquier prepago, y el FHSA es deducible al entrar y libre de impuestos al salir.
Cada escenario, en todos los ejes a la vez
Una fila por pago inicial, con cada cifra que la recomendación sopesa. Lo importante son las columnas que se mueven juntas: un pago inicial mayor reduce la prima y la cuota, y cuesta más efectivo el mismo día.
| Escenario | Pago inicial | Prima del seguro | Hipoteca | Mensual, todo incluido | Efectivo al cierre | GDS | TDS | Costo de financiamiento |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 5 % inicial | $22,713 | $18,125 | $449,676 | $3,427 | $38,873 | 52.9 % | 52.9 % | $332,748 |
| 10 % inicial | $45,426 | $13,492 | $422,329 | $3,298 | $61,586 | 50.3 % | 50.3 % | $308,981 |
| 20 % inicial | $90,853 | $0 | $363,411 | $3,082 | $107,013 | 45.9 % | 45.9 % | $276,591 |
| 25 % inicial | $113,566 | $0 | $340,698 | $2,970 | $129,726 | 43.7 % | 43.7 % | $259,304 |
Ajustar sus cifras
Toda cifra que lleva ficha de procedencia dice de dónde viene: una fuente publicada y fechada, una estimación que declaramos, o nada en absoluto cuando no hay nada publicado.
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